Türkiye'de Dış Borç Stokunun Belirleyicileri
Küçük Resim Yok
Tarih
2017
Yazarlar
Dergi Başlığı
Dergi ISSN
Cilt Başlığı
Yayıncı
Erişim Hakkı
info:eu-repo/semantics/openAccess
Özet
Çalışmada Türkiye'nin dış borç stokunun belirleyicileri orijinal günahı etkileyen faktörler dikkate alınarak açıklanmaya çalışılmıştır. 1970-2015 dönemine ilişkin yıllık zaman serisi verileri kullanılarak, eşbütünleşme yaklaşımıyla uzun dönem ilişkileri belirlenmiş ve ECM ile kısa dönem dinamikleri incelenmiştir. ARDL sınır testi sonucuna göre değişkenler arasında eşbütünleşme ilişkileri tespit edilmiştir. Bu doğrultuda ARDL modeli uzun dönem tahmin sonuçları şu şekildedir: i) Enflasyon oranı, döviz kuru rejimi ve para arzının dış borç stoku üzerindeki etkisi istatistiksel olarak anlamlı ve negatiftir. ii) Kişi başına GSYİH, borç servisi, bütçe dengesi, yurtiçi krediler ile dış açıklık değişkenlerinin dış borç stoku üzerindeki etkisi istatistiksel olarak anlamlı ve pozitiftir. iii) Bu değişkenler arasında kişi başına GSYİH ve döviz kuru rejimi etkisinin dış borç üzerinde diğer değişkenlere göre daha fazla etkili olduğu tespit edilmiştir. Diğer taraftan ECM tahmin sonuçları, kısa dönemde ortaya çıkan dengesizliklerin uzun dönemde ortadan kaldırılabileceğini ve değişkenlerin kendi öz değerlerine yakınsayabileceğini ortaya koymaktadır.
Açıklama
Anahtar Kelimeler
Kaynak
İşletme ve Ekonomi Araştırmaları Dergisi
WoS Q Değeri
Scopus Q Değeri
Cilt
8
Sayı
2
